FirstHeaven32: La segunda mayor quiebra bancaria en la historia de EE.UU.

Después de días de especulaciones sobre el futuro de la Primera República y un agitado fin de semana de negociaciones, hoy se anunció que el banco estadounidense cerraría y vendería sus $93.500 millones en depósitos y la mayor parte de sus activos. JPMorgan Chase, que se apresuró a rescatar a First Republic hace un mes, está listo para hacerse cargo de la mayor parte del prestamista en conflicto.

El acuerdo significa que todos los depositantes, incluidos aquellos que excedan el límite de seguro de $250,000, aún t endrán acceso a su dinero cuando el banco abra esta mañana. Sin embargo, la Corporación Federal de Seguros de Depósitos estimó que las pérdidas de su fondo de seguros serían de unos 13.000 millones de dólares.

Los activos de First Republic se vieron muy afectados por las subidas de tipos y han tenido problemas durante los últimos dos meses. Sus acciones han perdido más del 97 por ciento de su valor este año, mientras que el banco anunció la semana pasada que sufrió más de $100 mil millones en salidas de depósitos en el primer trimestre. Después del colapso del Silicon Valley Bank, aumentaron las preocupaciones sobre los bancos regionales.

JPMorgan había tratado de estabilizar al prestamista con sede en San Francisco reuniendo a un grupo de 11 bancos que colocaron $30 mil millones en depósitos. Con el fracaso de ese salvavidas, First Republic se ha convertido en el segundo colapso bancario más grande en la historia de EE. UU., después de Washington Mutual en 2008.

“Nuestro gobierno nos pidió a nosotros y a otros que nos involucráramos, y lo hicimos”, dijo Jamie Dimon, director ejecutivo de JPMorgan. “Nuestra solidez financiera, capacidades y modelo comercial nos han permitido desarrollar una oferta para completar la transacción de una manera que minimiza los costos del fondo de seguro de depósitos”.

Todavía mantengo un ojo en lo siguiente hoy:

• May Day: Los mercados financieros del Reino Unido, Francia, Alemania, Sudáfrica, Suiza y otros países están cerrados hoy.

• Casa Blanca: El presidente de EE. UU., Joe Biden, da la bienvenida a su homólogo filipino, Ferdinand “Bongbong” Marcos Jr., para una reunión bilateral después de que los dos países celebraran recientemente sus mayores ejercicios militares conjuntos en 30 años.

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La era dorada de la inversión ha terminado y los inversores se enfrentan a un período de rendimientos más bajos, advirtió Charlie Munger en una entrevista completa y estimulante con Eric Platt y Harriet Agnew. El inversionista de 99 años, amigo del multimillonario Warren Buffett, advirtió sobre una tormenta que se avecina en el mercado inmobiliario comercial de EE. UU. con los bancos estadounidenses “llenos” de lo que describió como “préstamos incobrables”.

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Contribuciones adicionales de Annie Jonas y Tee Zhuo