Las acciones estadounidenses cerraron al alza el martes, sacudiendo el nerviosismo que siguió a los comentarios del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, un día antes, indicando que el banco central podría hacer mayores aumentos de tasas en las próximas reuniones de política para evitar el actual freno de inflación de 40 años.
¿Cómo se han comportado los índices bursátiles?
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El Promedio Industrial Dow Jones DJIA,
+0.74%
subió 254,47 puntos, o un 0,7%, para cerrar en 34.807,46. -
El S&P 500 SPX,
+1.13%
subió 50,43 puntos, o un 1,1%, a 4.511,61. -
El COMP compuesto de Nasdaq,
+1.95%
subió 270,36 puntos, o un 2%, para cerrar en 14.108,82.
Las acciones cayeron el lunes después de que Powell dijera que el banco central podría hacer alzas de 50 puntos básicos, o medio punto porcentual, en futuras reuniones, pero terminó el día lejos de los mínimos de la sesión. El Dow Jones cayó un 0,6% en una racha ganadora de cinco días, mientras que el S&P 500 cerró marginalmente a la baja y el Nasdaq Composite cayó un 0,4%.
¿Qué impulsó los mercados?
Las acciones estadounidenses subieron cuando los inversionistas digirieron los comentarios agresivos del lunes del presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, y el presidente de la Fed de St. Louis, James Bullard, el martes sobre la necesidad del banco central de enfriar la inflación al reducir la inflación, ya que puede tomar una ruta más rápida hacia tasas de interés más altas.
“El mercado se está manteniendo bastante bien aquí”, dado que Rusia todavía está en guerra con Ucrania y la Fed ha comenzado a subir las tasas de interés para combatir la alta inflación, dijo el martes Scott Wren, estratega senior de mercado global del Wells Fargo Investment Institute. teléfono. Dijo que un “mercado laboral realmente bueno” y un “crecimiento decente” en los EE. UU. están ayudando a respaldar las acciones, mientras que los inversores parecen esperar que la inflación se desacelere en los próximos dos años.
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Los inversores han centrado su atención en la política monetaria después de los comentarios agresivos de Powell en un discurso ante la Asociación Nacional de Economía Empresarial el lunes y los comentarios de Bul lard. en una entrevista con Bloomberg Television el martes
Bullard le dijo a Bloomberg que los aumentos de 50 puntos básicos definitivamente deberían estar “en la mezcla” cuando la Fed suba las tasas. No estuvo de acuerdo en la reunión de la Fed de la semana pasada, favoreciendo un aumento de 50 puntos básicos en lugar del aumento de 25 puntos básicos aprobado por los políticos.
Powell abrió la puerta a aumentos de tasas de más de 25 puntos básicos si es necesario en sus comentarios del lunes. Ambos funcionarios de la Fed dijeron que la política monetaria podría endurecerse y aun así lograr un “aterrizaje suave” para la economía.
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“Desde mi perspectiva”, la probabilidad de un aumento de la tasa de 50 puntos básicos en mayo aumentó luego de los comentarios de Powell y Bullard, dijo Wren.
Los rendimientos del Tesoro subieron después de los comentarios de Powell el lunes y ampliaron su alza el martes. El rendimiento del bono del gobierno a 10 años BX:TMUBMUSD10Ysubió 6 puntos básicos a 2.375% el martes, el más alto desde mayo de 2019 según las lecturas a las 3:00 p. m., hora del este, según Dow Jones Market Data.
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Los comentarios de Powell mostraron que la Fed ahora está firmemente en modo antiinflacionario, lo cual es una mala noticia para los bonos pero más matizada para las acciones, dijo Mark Haefele, director de inversiones de UBS Global Wealth Management, en un comunicado.
“Todavía vemos un camino hacia los mercados que terminan el año al alza. Si bien hay críticas generalizadas, es demasiado pronto para decir que la Fed no podrá caminar por la delgada línea de la reducción de la inflación sin descarrilar el crecimiento”, dijo en el comunicado.
El S&P 500 cerró un 5,9% por debajo de su máximo histórico de 4.796,56 el martes 3 de enero, según Dow Jones Market Data. El Wells Fargo Investment Institute recientemente redujo su pronóstico para el S&P 500 este año a 4.800 desde 5.200, dijo Wren.
“Si tiene una perspectiva de más de 3 o 6 meses”, los inversores podrían considerar comprar acciones en sectores que han tenido un rendimiento inferior recientemente, como la tecnología y los servicios de comunicaciones, dijo. Según los datos de FactSet, el sector de servicios de comunicaciones del S&P 500 es el que más ha caído este año, un 12 % menos.
Tecnología de la información SP500EW.45,
El sector inmobiliario y el consumo discrecional siguen estando entre los sectores con peor desempeño en lo que va de 2022, cada uno con una caída de más del 9 %, según muestran los datos de FactSet.
Mientras el S&P 500 subía el martes, el consumo discrecional SP500EW.25 subía,
Servicios de comunicación, Finanzas SP500EW.40,
y los sectores de tecnología de la información registraron las mayores ganancias.
Haefele de UBS dijo que, dado el alto nivel de incertidumbre, UBS favorece posiciones selectas sobreponderadas e infraponderadas, lo que da como resultado una asignación de renta variable neutral en general. Los inversores deben estar preparados para tasas de interés más altas al considerar la exposición a los sectores de renta variable y crédito senior de EE. UU. que suelen tener un rendimiento superior en el entorno actual, incluidas las acciones de valor y las finanzas.
La presidenta de la Fed de San Francisco, Mary Daly, dijo el martes durante una llamada virtual patrocinada por The Hamilton Project que “la inflación es demasiado alta”. Dijo que la Fed necesita aumentar constantemente las tasas de interés a niveles neutrales y endurecer la política monetaria “un poco” más para frenar el crecimiento económico y aliviar la inflación.
Leer: El Daly de la Fed apoya las tasas de interés de “marcha” a una tasa “neutral” y tal vez más alta
Mientras tanto, Rusia intensificó los ataques aéreos y marítimos en Ucrania cuando el presidente Joe Biden alentó a las empresas estadounidenses a reforzar sus defensas cibernéticas contra Rusia.
“La política de la Fed está a punto de volverse agresiva y la estrechez en los mercados de materias primas se mantendrá incluso si la crisis en Ucrania se resuelve rápidamente”, dijo Edward Moya, analista senior de mercado para las Américas en Oanda.
¿Qué empresas fueron el foco?
- Okta Inc. OCTA, la empresa de autenticación, dijo que estaba investigando imágenes que supuestamente muestran un hackeo de su sistema interno, aunque se cree que el grupo de hackers tiene su sede en Brasil. En un tuit, el CEO de Okta, Todd McKinnon, dijo que no había evidencia de actividad maliciosa en curso, informó Barron’s. Las acciones cayeron un 1,8%.
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alibaba group holding ltd
baba,
+11,00%
anunció el lunes por la noche que aumentará el alcance de su programa de recompra de acciones, con el gigante chino del comercio electrónico autorizando recompras de acciones por valor de hasta $ 25 mil millones, en lugar de $ 15 mil millones. Las acciones de Alibaba que cotizan en Estados Unidos subieron un 11%. -
acciones de nike inc.
NKE,
+2,23%
subió un 2,2% después de que la compañía reportara ganancias y ventas mejores a las esperadas el lunes.
¿Cómo les ha ido a otros activos?
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El índice ICE del dólar estadounidense DXY,
-0.05% ,
una medida de la moneda contra una canasta de seis principales rivales, cayó casi un 0,1%. -
En Futuros de Petróleo, Crudo Intermedio del Oeste de Texas para Entrega en Abril CLJ22,
-0,73% CL.1,
-0,73%
cayó un 0,3% a 111,76 dólares el barril. Futuros de oro también GC00,
-0.44%
terminó a la baja, con oro para entrega en abril GCJ22,
-0.44%
cayó un 0,4% a 1.921,50 dólares la onza. -
bitcoin bitcoinUSD,
+3,11%
aumentó 2.9% a $42,383. -
Para acciones europeas del Stoxx Europe 600 SXXP,
+0,85%
cerró un 0,8% más alto que el Heaven32SE 100 UKX de Londres,
+0.46%
0,5% preferido. -
En Asia, el Compuesto SHCOMP de Shanghái,
+0.19%
subió un 0,2%, el índice Hang Seng HSI,
+3,15%
aumentó un 3,1% en Hong Kong y el Nikkei de Japón 225 NIK,
+1,48%
hasta un 1,5%.
––Steve Goldstein contribuyó a este informe.